Совет директоров Банка России принял решение повысить ключевую ставку на 2 процентных пункта, до 18 процентов годовых. Ранее она составляла 16 процентов. С чем это связано и как нужно себя вести, чтобы сохранить свои деньги, объяснила заведующая кафедрой экономики производства Института управления, экономики и финансов Казанского федерального университета Ольга Демьянова.

Ключевая (базовая) процентная ставка – это минимальный процент, под который Банк России выдает кредиты коммерческим банкам. После получения такого кредита коммерческие банки выдают кредиты компаниям и другим потребителям под собственные проценты, которые выше процента Центробанка.

По словам Ольги Демьяновой, повышение ключевой ставки связано с четырьмя причинами, и все они реализовались.

«Первая причина – это положительная динамика устойчивой инфляции. Прогноз инфляции по данным Банка России на этот год – до 6,5–7 процентов, – рассказывает Ольга Владимировна. – Вторая причина – рост спроса на кредиты как в потребительском, так и корпоративном сегменте. Так, объем выдачи кредитов во всех сегментах кредитования во II квартале 2024 года вырос на 98 процентов по сравнению с I кварталом 2024 года, согласно данным Объединенного кредитного бюро. Больше 40 процентов населения России в возрасте старше 16 лет имеют кредиты. Рост рисков негативных социально-экономических последствий отягощается невысоким уровнем накоплений и большой (увеличивающейся) долей расходов на товары первой необходимости».

Третья причина, как сообщила ученый, заключается в том, что экономика сейчас находится в состоянии значительного перегрева: рост ВВП сопровождается высокими темпами инфляции в условиях жесткого дефицита рабочей силы.

«Еще одной причиной повышения ключевой ставки стала реализация новых проинфляционных рисков, связанных с санкциями. Стоимостные объемы импорта по сравнению с экспортом увеличиваются из-за трудностей компаний по проведению трансграничных расчетов и влияния жесткой денежно-кредитной политики», – проинформировала эксперт.

Основная цель повышения ставки Центробанка, по словам эксперта, – уменьшение влияния всех перечисленных факторов.

«Повышение ключевой ставки направлено на сдерживание темпа роста цен», – акцентировала внимание О. Демьянова.

Тем не менее, предупредила экономист, нужно понимать, что инфляция продолжается, на сегодняшний день она составляет более 4 процентов год.

В сложившихся экономических условиях эксперт посоветовала держать деньги в банке, потому что проценты по вкладам станут более привлекательными и по возможности не брать кредиты, так как они станут дороже.

«Что касается ипотечных кредитов, то, как следует из прогнозов регулятора, ипотечный портфель будет расти более умеренными и сбалансированными темпами. Я посоветовала бы оценить срочность и важность принимаемого решения», – особо отметила она.  

Ждать снижения ключевой ставки, по мнению Демьяновой, в ближайшее время не стоит. Вполне возможно, что она будет и дальше повышаться.